急需現金周轉時，人會嘗試各種借款渠道籌集資金，不過亦要懂得挑選合適方法，以免最後被債務所困。除了向銀行或財務機構借款外，向保險公司借錢也是不錯的選擇。保險公司提供的保單抵押貸款，申請簡易而且不受TU限制。下文詳細講解保單抵押貸款的方便之處及需注意的事項。
甚麼是保單貸款？
並非所有保單都能向保險公司申請保單抵押貸款，保單抵押貸款是一種抵押貸款，只有具「現金價值」的保單才能申請保單貸款。現金價值簡單的計算方式是︰
投保人已繳付的保費 – 保險公司的管理費用 + 紅利 = 現金價值
換句話說，保單抵押貸款是將存於保險公司的款項提出來應急，而可借貸的金額比例通常不多於保單內現金價值或其90%，實際限額視乎保險公司而定。受限於保單現金價值，保單貸款金額通常不高。
一般終身壽險、儲蓄險、萬用壽險都有現金價值，如不確定自己購買的保單是否屬於此類，可直接向保險代理或保險公司查詢。
保單抵押貸款的優勢
申請簡易
貨款申請除了需要有現金價值的保單外，借款人無需提交入息證明、住址證明等文件，亦無需額外抵押品，對於那些TU紀錄不佳或無收入人士，保單貸款成為了一個方便快捷的選擇。
利率不受TU影響
市面上的保單貸款產品年利率多為6%至8%，採用固定年利率計算，利率高低視乎抵押的保單種類，與信貸評級無關。對於那些信貸記錄不良，難以在主流銀行及財務公司機構借錢的人士以言，保單貸款相對容易借錢，利率亦較低。
借保單抵押貸款的注意事項
影響保險理賠金額
申請保單貸款後，還款期間如受保人因事要向保險公司索償，理賠金額會先扣除貸款本金及利息，餘額才支付給受益人。如果保單持有人中途想退保，那麼退保價值也是扣除所有欠款後再給予保單持有人。
容易利叠利
保單貸款通常不設還款期限，但若是一年都沒有還款，一年的利息就會加到本金中，成為新的本金，下年將以新的本金計算利息費用。假設陳生先經保單借款HK$10,000，利率為8%，一年的利息總共是HK$800。如陳生先整年都沒有還款，那明年就會把利息加入本金，以HK$10,800計算新一年度的利息，在利叠利的效應下，欠款會愈滾愈大。
小心失去保障
如未償還貸款超越保單價值，保險公司會以書面通知保單持有人於30天內償還，限期過後如欠款仍高於保單價值，那麼這份保單就會失效。記得買保險的目的是購買保障，如因保單貸款而失去了未來的保障，未免有點得不償失。所以保單借款只適合緊急使用，不宜當作日常周轉工具。
借款的另一選擇︰保單逆按
相對於保單抵押貸款只能借取保單內的現金價值，保單逆按可以將人壽保險的身故賠償作為抵押品借取貸款，可借取的金額會比保單抵押貸款多。不過其限制亦比較多。
保單逆按這個業務由香港按揭證券有限公司全資附屬機構香港按證保險有限公司營運，借款人需為55歲或以上，而借款將以每月年金的形式發放，年期分為10年、15年或20年，或終身每月收取年金至壽險保單到期為止。
申請人只有在符合特別的情況下才可一筆過提取貸款，以應付特別需要。
一般情況下，借款人可終身毋須還款，除非借款人的保單逆按貸款在特定情況下被終止。保單逆按的貸款會在借款人去世時到期償還。貸款機構將於指定時間內，動用借款人的壽險保單以全數償還相關的保單逆按貸款，而用於清還保單逆按貸款的款項將會是借款人壽險保單的身故賠償金額。
如身故賠償金額超過借款人的保單逆按貸款總結欠，貸款機構將會把清還保單逆按貸款後的餘額全數退還給借款人或遺產代理人。如有差額，將根據與貸款機構之間的保險安排，由香港按證保險有限公司承擔。
